در شرایطی که بازار سرمایه با افت معاملات و کاهش تمایل سرمایه‌گذاران مواجه شده، ریسک‌های سیستماتیک و نااطمینانی‌های کلان به محور اصلی قیمت‌گذاری سهام تبدیل شده‌اند. محمد حامدی، کارشناس بازار سرمایه، با اشاره به نقش سیاست‌های ارزی، ریسک ژئوپلیتیک و نرخ بهره بالا، تأکید کرده است که فشار‌های اخیر بورس بیش از آنکه ناشی از ضعف عملکرد شرکت‌ها باشد، ریشه در متغیر‌های بیرونی و فضای مبهم اقتصادی و سیاسی دارد.

در پی تشدید تنش‌های سیاسی و افزایش نااطمینانی در فضای اقتصادی کشور، بازار‌های مالی با موجی از بی‌ثباتی و تغییر رفتار سرمایه‌گذاران مواجه شده‌اند. محمد اصغرخواه چافی، کارشناس بازار سرمایه، با اشاره به رشد ریسک‌های سیستماتیک، از تغییر مسیر نقدینگی از بازار سهام به سمت دارایی‌های امنی مانند طلا، ارز و صندوق‌های درآمد ثابت خبر داده و تأکید کرده است که تداوم این شرایط می‌تواند رکود عمیق‌تری را بر بورس تحمیل کند.

علی پور رمضان کارشناس بازار سرمایه، در گفت‌و‌گو با بورس نیوز با اشاره به نقش پررنگ تنش‌های سیاسی، شایعات و رویداد‌های منطقه‌ای در شکل‌گیری نوسانات بازار‌های مالی، تأکید کرد که رفتار‌های هیجانی محدود به بورس ایران نیست و در بازار‌های جهانی نیز سابقه‌ای طولانی دارد. وی معتقد است تداوم ریسک‌ها، مسیر حرکت سرمایه‌ها را به سمت دارایی‌های کم‌ریسک سوق داده است.

محمدحسین علی‌بخشی کارشناس بازار سرمایه، در گفت‌و‌گو با بورس نیوز اعلام کرد که تداوم ریسک‌های سیاسی، افزایش احتمال تنش‌های نظامی و رشد نرخ بهره تا محدوده ۴۰ درصد، از مهم‌ترین عوامل افت شاخص‌ها در هفته‌های اخیر بوده است.

سرور قاراخانی، کارشناس بازار سرمایه، در گفت‌و‌گو با بورس نیوز اعلام کرد که بازار سرمایه ایران در حال حاضر در یک سیکل اصلاحی قرار دارد و شاخص‌ها تا محدوده ۳ میلیون و ۴۰۰ هزار واحد به سمت پایین حرکت خواهند کرد. وی افزود سایه ریسک‌های سیاسی و ژئوپلیتیک، سرمایه‌گذاران را به خروج پول و رفتار محتاطانه سوق داده و اخبار ضد و نقیض، سردرگمی بازار را تشدید کرده است.

مجتبی برزگر مروستی، مدیر سرمایه‌گذاری سبدگردان ایساتیس پویا کیش، در گفت‌و‌گو با بورس نیوز، با اشاره به روند جابجایی سرمایه‌ها به بازار‌های امن، تأکید کرد که افزایش تنش‌های سیاسی و اقتصادی باعث رشد چشمگیر تقاضا برای طلا، صندوق‌های طلا و صندوق‌های درآمد ثابت شده است.

رضا سرخوش‌نهاد، کارشناس بازار سرمایه، در گفت‌و‌گو با بورس نیوز، با اشاره به تأثیر تنش‌های سیاسی و ژئوپلیتیکی بر تصمیمات سرمایه‌گذاران، تأکید کرد که در شرایط عدم اطمینان، اولویت سرمایه‌گذاران حفظ دارایی و کاهش ریسک است.

علی فراقی کارشناس بازار سرمایه، با اشاره به معاملات روز شنبه دوم اسفند ۱۴۰۴، تأکید کرد که نخستین روز معاملاتی ماه جدید با فشار فروش شدید، کاهش ارزش معاملات و رکود عمیق همراه بود و احتمال ادامه‌دار بودن این روند برای کلیت بازار تا زمانی که شرایط سیاسی و کلان کشور روشن نشود، وجود دارد.

علی رحمانی کارشناس بازار سرمایه، با اشاره به نقش پررنگ ریسک‌های سیاسی در چشم‌انداز بورس ۱۴۰۵، تأکید کرد که نااطمینانی‌های داخلی و خارجی، مسیر کوتاه‌مدت و میان‌مدت بازار را تعیین می‌کند و مانع از شکل‌گیری یک روند پایدار و قابل اتکا شده است.

به گفته کارشناس بازار سرمایه؛ بورس تهران روزهای پرریسک و کم‌رمقی را پشت سر می‌گذارد؛ ارزش دلاری بازار به کمترین سطح ده‌سال اخیر رسیده و ریسک‌های سیاسی همچنان سایه سنگینی بر معاملات دارند.