بورس نيوز بررسي كرد
عملكرد صندوقهاي سرمايه گذاراي در مهرماه
هفت صندوق سرمايه گذاري وابسته به شركتهاي كار گزاري حافظ ، بانك ملي ، سهم آشنا ، خبرگان مفيد ، راهبرد و نهايت نگر مورد بررسي قرار گرفته اند و همچنين سعي داريم در گزارش ديگري به بررسي عملكرد صندوق هاي سرمايه گذاري مشترك در آمريكا در مدت مذكور بپردازيم تا ميزان تأثير بحران هاي مالي اخير را براي عملكرد آنها مشخص گردد .
مدت زماني است كه از آغاز بكار صندوق هاي سرمايه گذاري مشترك در كشورمان مي گذرد در اين گزارش برآنيم تا به عملكرد اين صندوقها بخصوص در بازه زماني يك ماه گذشته كه بورس از وضعيت مناسبي برخوردار نبوده بپردازيم .
به گزارش بورس نيوز ؛ يكي از اهداف راه اندازي اين نوع صندوق ها افزايش سودآوري و كاهش ريسك سرمايه گذاري براي سهامداران ، با بكارگيري نيرو هاي متخصص وكارشناس است . دليل انتخاب بازه زماني مذكور نيز به اين دليل است كه در نيمه نخست سال بازدهي بورس بطور كلي مثبت بوده و قاعدتاً عملكرد اين صندوق ها نيز مثبت بوده و كارايي نيروهاي تخصصي آنها بطور واضح مشخص نبوده است اما در يك ماه اخير اوضاع بورس بكلي تغيير كرده است و با افتي كه در اقتصاد كل جهان بوجود آمده بنظر مي رسد بازه زماني در نظر گرفته شده محك مناسبي براي كارايي اين صندوق ها مي باشد.
به گزارش بورس نيوز ؛ هفت صندوق سرمايه گذاري وابسته به شركتهاي كار گزاري حافظ ، بانك ملي ، سهم آشنا ، خبرگان مفيد ، راهبرد و نهايت نگر مورد بررسي قرار گرفته اند و همچنين سعي داريم در گزارش ديگري به بررسي عملكرد صندوق هاي سرمايه گذاري مشترك در آمريكا در مدت مذكور بپردازيم تا ميزان تأثير بحران هاي مالي اخير را براي عملكرد آنها مشخص گردد .
همانطور كه در شكل 1 مشخص است ارزش صندوق سرمايه گذاري نهايت نگر در يك ماه اخير افت قابل ملاحظه اي داشته است و بازده ماهانه آن نيز 16/50- درصد شده است .
شكل 1
همين وضعيت را كمابيش در مورد صندوق سرمايه گذاري پيشتاز وابسته به كارگزاري مفيد شاهد هستيم بازدهي ماهانه اين صندوق در يك ماه منتهي به 30/7/87 ، 27/8- درصد بوده و نمودار NAV اين صندوق نيز افت قابل ملاحظه اي از خود نشان مي دهد كه در شكل 2 مشخص شده است .
شكل 2
صندوق ديگري كه در اين گزارش مورد بررسي قرار گرفته است صندوق سرمايه گذاري سهم آشناست.
به گزارش بورس نيوز ؛ بازدهي اين صندوق نيز در مدت مذكور 21/2- درصد بوده است و نمودار NAV اين صندوق نيز روند نزولي داشته است . اما در مقايسه با صندوق هاي ذكر شده از افت نسبتاً كمتري برخوردار است شكل 3 نشاندهنده روند NAV اين شركت در مدت مذكور بوده است.
شكل 3
صندوق سرمايه گذاري مشترك حافظ چهارمين صندوقي است كه مورد بررسي قرار گرفت . به گزارش بورس نيوز ؛ بازدهي اين صندوق نيز در يك ماه گذشته (12/11- درصد ) بوده است و همانطور كه در شكل 4 مشخص است NAV اين صندوق از ابتداي آبان ماه افت شديدي از خود نشان مي دهد . البته بازدهي اين صندوق از ابتداي تأسيس تاكنون بيش از 12 درصد بوده است كه ميزان فوق به لطف دوران طلايي بورس در نيمه اول سال 1387 بوده است . جالب است بدانيد طي همين مدت ميانگين بازدهي بازار 3 درصد از رقم مذكور بالاتر بوده يعني عددي در حدود 15 درصد.
شكل 4
پنجمين صندوقي كه مورد بررسي قرار گرفته است صندوق سرمايه گذاري مشترك بانك ملي است . نكته قابل توجه در مورد اين صندوق اين است كه NAV آن در مقايسه با ساير صندوق ها از افت كمتري برخوردار است . بازدهي اين صندوق بيش از (4- ) درصد بوده است . وضعيتNAV اين شركت در شكل شماره 5 مشخص شده است.
شكل 5
اما وضعيت صندوق سرمايه گذاري شاداب وابسته به كارگزاري راهبرد و با ساير صندوق ها متفاوت بازدهي اين صندوق در مدت مذكور( 5/0- )بوده است . گفتني است عمده سرمايه گذاري اين صندوق در گروه بانكي بوده است ، گروه بانكي از جمله با ثبات ترين گروههاي بورس كشور است . البته نمودار NAVاين صندوق كه در شكل 6 نمايش داده شده است روند نزولي داشته است .آخرين صندوقي كه مورد بررسي قرارگرفته است صندوق سرمايه گذاري خبرگان است .
شكل 6
به گزارش بورس نيوز ؛ بازه اين صندوق نيز در بازه زماني مذكور 5/0- درصد بوده است .همانطور كه در شكل 7 مشخص است NAV اين صندوق نيز افت چنداني نداشته است . گفتني است عمده سرمايه گذاري اين صندوق بر صنعت خودرو و قطعات متمركز است .
شكل 7
آمار و ارقام فوق بخوبي بيانگر عملكرد اين صندوقها بوده است . علي رغم بازدهي مثبت اين صندوقها از زمان ابتداي تأسيس تاكنون ، اما بازدهي تمامي صندوق ها در ماه آبان منفي بوده است. البته بازدهي بورس در اين مدت نيز وضعيت خوبي نداشته است اما در بسياري از موارد ميانگين بازدهي منفي اين صندوقها از ميانگين بازدهي بورس نيز بيشتر بوده است .از طرف ديگر در شرايط موجود بورس ، شركتهاي زيادي وجود داشتند كه با سرمايه گذاري در آنها ، اين صندوق ها مي توانسته اند حتي سود خوبي را شناسايي نمايند .