احتمال تعدیل سود در هر دو شرکت

در حالی که نماد "وبانک" مدتی است که برای تعدیل پیش بینی درآمد متوقف گردیده ، طی چند روز اخیر مرتضی داداش مدیرعامل این شرکت از سمت خود استعفا نموده و به جای ایشان علیرضا فولادی آملی که سابقه مدیریتی خوبی در دیگر شرکت های سرمایه گذرای بورس دارد ، بر کرسی مدیریت شرکت سرمایه گذاری گروه توسعه ملی تکیه زده است .

تغییر مدیریتی "وبانک"

این تغییر مدیریتی هر چند که با درخواست و استعفای مدیرعامل قبلی صورت گرفته ولی درآستانه معامله بلوکی این شرکت سهامداران آن را نگران ساخته و احتمال عدم انجام این معامله در سال مالی جاری را تقویت نموده بود .

اما با پیگیریهای به عمل آمده توسط بورس نیوز مشخص شد این تغییر و تحول دقیقا در راستای همین مسئله ، یعنی واگذاری بلوکی رخ داده است به گونه ای که فولادی آملی در مقام قبلی خود در شرکت "مدار "که یکی از زیر مجموعه های "وبانک" می باشد ، عهده دار فروش و واگذاری شرکت های زیر مجموعه و دارایی های مازاد بانک ملی بوده است و بدین ترتیب معامله بلوکی این شرکت حتماً در سال جاری رخ خواهد داد .

تعدیل "وبانک"

همچنین از منابع آگاه شنیده می شود که "وبانک" قصد دارد تعدیل 20 تا 30 درصدی خود را کمی محافظه کارانه و در یکی دو روز آینده به کدال ارسال نماید ، مسئله ای که با افزایش EPS سال جاری این شرکت در حوالی 45 تا 50 تومان ، رشد حداقل 10 تا 15 درصدی قیمت سهام این شرکت را در حراج روز بازگشایی به همراه خواهد داشت .

عمده تعدیل مذکور از محل فروش بلوک نساجی بروجرد ، تقسیم سود بیش از پیش بینی "وتوسم" در مجمع و تعدیل سود اخیر ا"یران ترانسفو "خواهد بود و به احتمال بسیار زیاد شرکت در گزارش جدید نیز همچنان مبنای سودآوری خود از پتروشیمی اراک را که از اثر گذارترین سهام پرتفوی بورسی "وبانک" است ، از بین سه سناریو محتمل برای EPS این شرکت یعنی 286 ، 540 و 705 ريال ، همچنان بدبینانه و محافظه کاراترین سود یعنی 286 ريال به ازای هر سهم قرار خواهد داد.

این در حالی است که از منابع آگاه خبرهایی مبنی بر توافقات خوب "شاراک" و بورس کالا مبنی بر نحوه محاسبه نرخ فروش محصولات به گوش می رسد که می تواند احتمال وقوع سود خوشبینانه این شرکت در سال جاری را تقویت نماید و به صورت غیر مستقیم بر "وبانک" و "وتوسم" نیز اثر گذار باشد .

فروش بلوک شفا دارو توسط "وتوسم"

برنامه فروش 17 درصد از سهام شرکت سرمایه گذاری شفا دارو که در تملک "وتوسم" می باشد از در مراحل پایانی خود قرار داشته و به گفته منابع آگاه پس از انجام تجمیع کد ، طی روزهای آتی نهایی خواهد شد .

بنابر شنیده ها شرکت سرمایه گذاری توسعه ملی از محل فروش این بلوک قادر به شناسایی 11 تومان سود به ازای هر سهم خواهد بود که البته این سود با فرض فروش بلوک مذکور در قیمت پایه محاسبه شده است و امکان افزایش بیشتر با توجه به فروش احتمالی آن بالاتر از قیمت پایه که توسط کارشناسان یک شرکت تأمین سرمایه برآورد گردیده وجود خواهد داشت .

شایان ذکر است سرمایه گذاری شفا دارو مالک 35.57 درصد از کیمیدارو ، 44.79 درصد از داروسازی جابرابن حیان و 51.8 درصد از دارو سازی اسوه بوده و جذابیت بالایی برای خریداران بلوک دارد .

بنابراین از این محل "وتوسم" به صورت مستقیم و "وبانک" که مالک 57 درصد "وتوسم" می باشد به صورت غیر مستقیم کسب انتفاع خواهند کرد.

نتیجه گیری

با اوصاف بیان شده همانگونه که مشاهده نمودید وضعیت هر دو شرکت سرمایه گذاری توسعه ملی (وبانک) و شرکت سرمایه گذاری توسعه ملی "وتوسم" که به نوعی رابطه مادر و فرزندی دارند ، بسیار عالی بوده و به نظر نمی رسد سهامداری با آنها در میان مدت یا بلند مدت کسی را پشیمان نماید .