تعداد بازدید : ۱۰۵۱
کد خبر : ۲۰۲۲۹۴
نگاهی به وضعیت شرکت فولاد مبارکه اصفهان؛
۱۳ آذر ۱۳۹۸ - ۲۳:۲۶
فولاد برای سال ۱۳۹۸ با افزودن سود سرمایه گذاری ها ، ۱۸۸۷۰ الی ۱۹۲۱۰ میلیارد تومان (‌۱۴۵ الی ۱۴۷ تومان ) سود خالص خواهد داشت.

بی مهری بازار به سهمی ارزنده

 فولاد مبارکه ، در هشت ماه امسال ۴.۱۵۵ میلیون تن ورق گرم و سرد و حدود ۱.۱ میلیون تن انواع محصولات پوشش دار و جانبی فروخته که میانگین وزنی نرخ فروش ورق مبارکه ۵۱.۲ میلیون ریال بر هر تن بوده. جمع فروش ریالی مبارکه در دوره هشت ماهه ۲۶۶۸۰ میلیارد تومان بوده و میانگین فروش ماهانه مبارکه ۳۳۳۵ میلیارد تومان بوده که افت نگران کننده ای هم تجربه نکرده !

میانگین نرخ ورق گرم طی هشت ماهه امسال ۴۹.۷۸ میلیون ریال و میانگین ورق سرد ۵۵.۸۶ میلیون ریال بوده در حالی که در عرضه های اخیر بورس کالا ورق گرم نقدی به بالای ۵۰ میلیون ریال و سلف به حدود ۶۰ میلیون ریال بازگشته و به همین نسبت افزایش نرخ در ورق سرد شاهد هستیم. لذا با توجه به افزایش احتمالی رقابت قیمتی بر روی ورق مبارکه طی ۴ ماه آتی تا انتهای سال به دلیل رشد احتمالی نرخ دلار تا سطوح حداقلی ۱۲۵۰۰ الی ۱۳۰۰۰ تومان ، میتوان انتظار داشت که نرخ فروش ورق فولاد به ۵۲.۱ الی ۵۲.۵ میلیون تومان برسد. لذا با فروش مقداری ماهانه ۵۳۰ الی ۵۳۵ هزار تن ورق گرم و سرد و نرخ ۵۲.۱ الی ۵۲.۵ میلیون ریالی ، جمع فروش فولاد مبارکه طی ۴ ماه آتی تا انتهای سال به  ۱۱۰۵۴ الی ۱۱۱۳۰ میلیارد تومان درآمد ناشی از فروش ورق خواهد داشت.

علاوه بر این حدود ۲۷۰۰ الی ۲۹۰۰ میلیارد تومان نیز از فروش محصولات کوتینگ و جانبی درآمد خواهد داشت که جمع درآمدهای سال ۱۳۹۸ فولاد مبارکه را به ۴۰۴۳۴ میلیارد تومان خواهد رساند ! باید در نظر داشت که این محاسبات با فرض عدم افزایش تقاضای قابل توجه برای محصولات مبارکه و عدم افزایش نرخ محسوس صورت گرفته است.

 

لذا فولاد برای سال ۱۳۹۸ با افزودن سود سرمایه گذاری ها ، ۱۸۸۷۰ الی ۱۹۲۱۰ میلیارد تومان (‌۱۴۵ الی ۱۴۷ تومان ) سود خالص خواهد داشت در حالی که مارکت کپ فولاد مبارکه در حال حاضر در سطح ۶۰۰۰۰ میلیارد تومان قرار دارد ، به عبارتی سهام فولاد مبارکه در حال حاضر با نسبت P/E در سطح ۳ الی ۳.۱ واحد در حال معامله است.

 

اگر در سال آتی کف نرخ دلار را ۱۲۵۰۰ الی ۱۳۰۰۰ تومان فرض کنیم ، میانگین نرخ فروش ورق گرم ۵۴.۸ الی ۵۵.۳ میلیون ریال ، میانگین نرخ فروش ورق سرد ۶۱.۱ الی ۶۳.۲ میلیون ریال مفروض شود و سطح فروش ماهانه ورق ۵۲۲ هزار تن لحاظ گردد ، سال ۱۳۹۹ فولاد مبارکه درآمد عملیاتی ۴۳۱۷۸ الی ۴۴۲۳۵ میلیارد تومانی محقق خواهد کرد که با افزودن سود سرمایه گذاری ها ، به ازای هر سهم ۱۶۰ تومان سود خالص خواهد داشت. لذا به دید سرمایه گذاری و سهامداری فولاد مبارکه در یک چشم انداز یکساله و کمتر ، با احتساب ۷۰ الی ۸۰ تومان تقسیم سود مجمع و بدون احتساب افزایش سرمایه ۶۰٪ از محل سود انباشته ، بازده بیش از ۶۰-۶۵٪ با کمترین سطح ریسک محقق خواهد کرد. هرچه به انتهای سال نزدیک شویم و نرخ دلار افزایش یابد این محاسبات برای سهامداران بیشتر نمود خواهد داشت.

 

واقعا جای سوال هست که با وجود چنین فرصت های واضح و مشخصی که اتفاقا کم هم نیستند در بازار سرمایه ، چرا عده ای از این شاخه به اون شاخه به دنبال کسب سودهای موهومی که هرگز هم محقق نمیشوند میگردند ؟ جالب تر اینجاست که اگر به همین دوستان پیشنهاد سود سالانه ۱۰۰٪ بدهیم چشم بسته قبول میکنند اما حاضر نیستند روی چنین فرصت هایی سرمایه گذاری کنند !

 

دیدگاه خود را بیان کنید
* نظر:
نام:
ایمیل:
ببینید و بشنوید آرشیو
Array
Array
Array
گزارش مجامع
افزایش ۲۴ درصدی سود خالص

افزایش ۲۴ درصدی سود خالص "بفجر" در سال 97

مدیرعامل پتروشیمی فجر گفت: در پایان اسفند ماه سال گذشته، سود خالص این شرکت 734 میلیارد تومان بوده که این رقم حاکی از افزایش ۲۴ درصدی سود خالص این شرکت نسبت به سال مالی 96 است.
رشد 90 درصدی سود عملیاتی حسینا در سال 97

رشد 90 درصدی سود عملیاتی حسینا در سال 97

گزارش عملکرد هیات مدیره این شرکت در سال 97 نشان دهنده افزایش 90 درصدی سود عملیاتی حسینا در سال 97 است.
مخالفت سهامدار عمده با افزایش سرمایه وپسا

مخالفت سهامدار عمده با افزایش سرمایه وپسا

مدیرعامل شرکت سرمایه‌گذاری صنعت پتروشیمی ساختمان خلیج‌فارس،گفت: پیشنهاد افزایش سرمایه مورد تایید سهامدار عمده این شرکت (با درصد سهام 85 درصد) قرار نگرفته است.
آینده ای روشن در انتظار شرکت تازه وارد بورسی / پتروشیمی نوری مشکل تامین خوراک ندارد

آینده ای روشن در انتظار شرکت تازه وارد بورسی / پتروشیمی نوری مشکل تامین خوراک ندارد

مدیرعامل شرکت پتروشیمی نوری گفت: در شرایط کنونی که تامین خوراک اصلی ترین مشکل شرکت های پتروشیمی محسوب می شود پتروشیمی نوری به دلیل اتصال به 13 پالایشگاه پارس جنوبی مشکلی برای تامین خوراک ندارد.
سر آمد شرکت های تولید کننده فرآورده های نفتی

سر آمد شرکت های تولید کننده فرآورده های نفتی

مجمع عمومی عادی ساليانه صاحبان سهام شرکت پالايش نفت اصفهان(سهامی عام) با حضور 88 درصدی سهامداران، رئيس مجمع، مديرعامل شرکت پالايش اصفهان، نماينده سازمان بورس و حسابرس مستقل و بازرس قانونی برگزار شد.
افزایس سرمایه

افزایس سرمایه "ومعلم" در راه است/140 کشتی تحت پوشش بیمه معلم

مدیرعامل شرکت بیمه معلم گفت: افزایش سرمایه از محل سود انباشته و تجدید ارزیابی دارایی‌ها در دستور کار است.
افزایش میزان فروش محصولات پارس در سال جاری

افزایش میزان فروش محصولات پارس در سال جاری

در سال جاری میزان فروش شرکت نسبت به مدت مشابه سال قبل رشد 15 درصدی را تجربه کرد که این امر حاکی از آنست که تحریم ها مانعی برای پیشرفت محسوب نمی شوند.
افزایش سرمایه ولساپا در یک ماه آینده

افزایش سرمایه ولساپا در یک ماه آینده

مدیرعامل لیزینگ رایان سایپا گفت: برنامه افزایش سرمایه شرکت از محل تجدید ارزیابی و سود انباشته در یک ماه آینده به هیات مدیره ابلاغ و مورد بررسی قرار می گیرد.

رفع مشکل کم آبی صنعت پتروشیمی در آینده ای نزدیک/ تولید 1130848 تنی "مارون" در سه ماهه اول سال جاری

مدیرعامل پتروشیمی مارون گفت: برای جبران کم آبی و استمرار تولید واحدهای صنعتی، مسئولین شرکت اقدام به برطرف کردن این معظل از طریق تاسیس آب شیرین کن و استفاده از آب فاضلاب شهری کردند.
پارس خزر به ازای هر سهم 800 ریال سود تقسیم کرد

پارس خزر به ازای هر سهم 800 ریال سود تقسیم کرد

مجمع عمومی عادی سالانه شرکت صنعتی پارس خزر (سهامی عام) در ساعت 15 مورخ 1398/04/13 با حضور صاحبان 92/88 درصد از کل سهام و با نمایندگان تام‌الاختیار آنان در محل قانونی شرکت تشکیل شد.
برای دریافت خبرنامه بورس نیوز ایمیل خود را وارد نمایید: